매일 경제

테마 동향	주 요 테 마
강세 테마	온디바이스 AI, CXL(컴퓨트익스프레스링크), 미용기기, 3D 낸드(NAND), 반도체 대표주(생산), CCTV＆DVR, 손해보험, 뉴로모픽 반도체, HBM(고대역폭메모리), 시스템반도체, 반도체 장비, 보톡스(보툴리눔톡신), 반도체 재료/부품, 캐릭터상품, 日 수출 규제(국산화 등), LED장비, RFID(NFC 등), 마이크로 LED, 화장품, 전기자전거, 출산장려정책, 엔젤산업, 보안주(물리), OLED(유기 발광 다이오드), 전력저장장치(ESS), 공기청정기, PCB(FPCB 등), AI 챗봇(챗GPT 등), 화이자(PFIZER), 자전거, 철강 주요종목, 의료기기, IT 대표주, 모더나(MODERNA), 황사/미세먼지 등...
약세 테마	조선, 해운, 방위산업/전쟁 및 테러, 항공기부품, 우주항공산업(누리호/인공위성 등), 편의점, 선박평형수 처리장치, 홈쇼핑, 리츠(REITs), 화학섬유, 요소수, UAM(도심항공모빌리티), 렌터카, 전선, 드론(Drone) 등...

특징 테마	이 슈 요 약
손해보험/ 생명보험	금융당국, 보험사 킥스 기준 완화 소식 속 주주배당 여력 확대 기대감 등에 상승
	▷금융당 국이 보험사 자본규제인 지급여력비율(K-ICS·킥스) 권고치를 현행 150%에서 최대 130%까지 하향한다고 밝힘. 하향폭에 따라 해약환급금준비금 적립비율 요건도 재조정하며, 킥스와 이중규제라는 비판을 받고 있는 비상위험준비금 제도도 보험사들의 부담을 덜어주는 방향으로 손질할 방침. 금융당국은 금일 이같은 내용의 '보험업권 자본규제 고도화 방안'을 발표했으며, 이는 지난해 도입된 새 국제회계기준 IFRS17과 이를 기초로 한 지급여력제도 킥스 도입으로 보험회사가 적립해야 하는 자본(요구자본)이 크게 증가했다는 지적을 반영한 것임. ▷이에 따라 시장에서는 보험사들의 자본조달 및 자본건전성 유지 부담이 줄어들면서 주주배당여력이 확대될 것으로 기대되고 있는 것으로 전해짐. 예를 들어 현 규제 하에서는 올해 킥스 비율이 190%로 당국 권고치를 40%p 상회할 경우 해약환급금준비금 적립비율 80%를 적용받는데 당국 권고치가 130%까지 내려갈 경우 킥스비율 170% 이상이면 적립비율 80%를 적용받게 되며, 이럴 경우 향후 납세·주주배당 여력이 확대될 수 있는 것으로 알려짐. ▷이 같은 소식 속 현대해상, 한화손해보험, DB손해보험, 한화생명, 삼성생명 등 손해보험/생명보험 테마가 상승.
화장품	국내 화장품 업황 기대감 지속 등에 상승
	▷일부 언론에 따르면, 미국 경기침체 우려에도 불구하고 K-뷰티 주가가 상승하고 있다고 전해짐. 국내 화장품 업체들의 해외 판매가 성장하고 있기 때문으로 증권가에서는 올해가 국내 화장품 업체들의 글로벌 확장 시기가 될 것이란 전망이 나오고 있음. LS증권은 최근 보고서를 통해 K-뷰티 제품들은 따라오기 힘든 혁신성과 제품력, 가성비를 갖추고 있다며, 이러한 기초 체력이 미국 뷰티 시장 마케팅에서 중요한 틱톡에서 빛을 발하고 있고, 기존 없었던 새로운 카테고리도 만들어내며 양적으로 성장하고 있다고 밝힘. 메리츠증권도 K뷰티의 글로벌 성장동력은 계속되고 있다며, 수출 지표와 여러 업체의 실적이 이를 증명하고 있다고 설명. ▷中 한한령 해제 및 경기 회복 기대감도 지속. 중국의 APEC 정상회의 준비기구인 중국아태협력중심이 이르면 이번달 한국에 문화사절단을 파견할 예정인 가운데, 봉준호 감독의 영화 ‘미키17’은 지난 7일 중국 전역에서 상영을 시작했음. 한국 감독의 영화가 중국에서 상영된 건 2021년 이후 4년 만으로 이로 인해 한한령이 해빙 무드에 접어든 것 아니냐는 관측이 곳곳에서 제기되고 있음. 또한, 중국 최대 연례 정치행사인 양회가 지난 11일 폐막한 가운데, 미래에셋증권은 올해 양회에서 중국 정부는 보다 적극적인 소비 부양 의지를 보였다며, 그동안 국내 화장품 업체들이 중국 실적 방어를 위해 체질 개선, 영업 강화 등 각고의 노력을 해온 만큼 향후 실질적으로 중국 업황 회복 시 화장품 기업 실적으로 연결될 것으로 전망. ▷이 같은 소식 속 씨앤씨인터내셔널, 제이투케이바이오, 제닉, 토니모리, 에이에스텍, 한국화장품제조, 브이티 등 화장품 테마가 상승.
철강 주요종목/ 철강 중소형/ 비철금속	美, 철강·알루미늄 25% 관세 발효 속에도 수출 물량 확대 전망에 상승
	▷도널드 트럼프 미국 대통령이 전 세계를 대상으로 예고한 ‘관세 전쟁’의 신호탄 격인 철강·알루미늄 25% 관세가 12일(현지 시각) 발효. 지난달 10일 트럼프 대통령이 서명한 포고문에 따라 미국이 수입하는 모든 철강·알루미늄과 파생 제품에는 미국 동부시간 기준 12일 오전 0시 1분(한국 시간 12일 오후 1시1분)부터 25%의 관세가 부과될 예정. ▷일각에서는 전 세계를 상대로 25% 관세가 적용되는 만큼 한국은 주요 수출 경쟁국과의 대미 수출 경쟁에서 더 불리해지는 것은 아니라는 전망도 제기되고 있음. 오히려 수출 물량 상한이 없어지면서 한국 철강 업체들이 미국 시장에 더 적극적으로 진출할 수 있으리라는 기대감도 나오는 모습. ▷이에 금일 POSCO홀딩스, 포스코스틸리온, 현대제철, 경남스틸, 고려아연, 이구산업, 알멕 등 철강/비철금속 테마가 상승.
원자력발전	HD현대·美 테라파워와 SMR 개발 가속화 소식 속 상승
	▷HD현대는 언론을 통해 최근 미국에서 조선 부문 계열사인 HD현대중공업이 테라파워와 '나트륨 원자로의 상업화를 위한 제조 공급망 확장 전략적 협약'을 체결했다고 밝힘. 협약식에는 정기선 HD현대 수석부회장과 원광식 HD현대중공업 해양에너지사업본부장, 빌 게이츠 테라파워 창업자와 크리스 르베크 최고경영자를 비롯한 관계자들이 참석했으며, 양사는 이번 협약을 통해 HD현대의 우수한 생산기술력과 테라파워의 첨단 SMR 기술을 결합해 나트륨 원자로의 공급 능력을 확대하고 상업화에 나설 예정임. ▷이와 관련, 원광직 HD현대중공업 해양에너지사업본부장은 "HD현대가 제조업 분야에서 쌓아온 폭넓은 경험과 앞선 기술력이 나트륨 원자로의 상업화 기반 구축에 도움이 될 것으로 기대한다"며, "이번 협력을 바탕으로 차세대 원자력 에너지 솔루션의 상업화를 가속화하고 글로벌 SMR 시장에서 새로운 성장의 기회를 만들어갈 것"이라고 언급. 이어 크리스 르베크 테라파워 최고경영자(CEO)는 "테라파워는 미국을 비롯한 전 세계에 나트륨 원자로를 발 빠르게 공급하기 위해 나서고 있다"며, "HD현대와의 협력을 통해 에너지 수요증가에 맞춰 공급망을 확장하고 나트륨 원자로를 성공적으로 건설할 수 있을 것으로 기대한다"고 밝힘. ▷이 같은 소식 속 두산에너빌리티, 서전기전, 한전KPS, 우리기술, 광명전기, 한전기술 등 원자력발전 테마가 상승.

[인포스탁 테마분류를 통해서 상세한 기업개요 및 테마개요/관련종목 확인하시길 바랍니다.]